X5 Retail Group - крупнейшая в России розничная компания по объемам продаж. Ее чистая розничная выручка в 3 квартале 2009 года достигла 65 701 млн. рублей или 2 094 млн. долларов, увеличившись по сравнению с III кварталом 2008 г. на 24% в рублях, и снизившись на 4% в долларах, что объясняется эффектом от девальвации рубля (- 28%). На пике кризиса компания открыла 53 новых магазина, увеличив чистую торговую площадь на 26,9 тыс. кв. м. А недавно стало ясно, что ничто не мешает X5 Retail Group купить торговую сеть «Патэрсон» (а это 80 магазинов).
Справка
X5 Retail Group N.V. - крупнейшая в России по объемам продаж розничная компания. Работает под брендами «Пятерочка», «Перекресток» и «Карусель».
На 30 сентября 2009 г. под управлением Компании находилось 1 217 магазинов, расположенных в Москве, Санкт-Петербурге и еще 40 городах европейской части России, на Урале и на Украине. Мультиформатная сеть компании включает в себя 952 магазина «Пятерочка» формата «мягкий дискаунтер», 210 супермаркетов «Перекресток» и 55 гипермаркетов «Карусель». На 30 сентября 2009 г. число франчайзинговых магазинов на территории России составляло 586.
Чистая выручка X5 Retail Group за 2008 год достигла 8 892 млн. долларов, показатель EBITDA составил 803 млн. долларов, скорректированная чистая прибыль (без учета неденежного списания goodwill) - 112 млн. долларов.
Акционерами X5 являются «Альфа-групп» - 47,9%, основатели «Пятерочки» - 23,1%, менеджмент компании – 1,9%, казначейские ГДР (Treasury Stock) - 0,1%; в свободном обращении находятся 27,0% акций в форме ГДР (тикер на Лондонской фондовой бирже: “FIVE”).
Как компании удается быть такой успешной в ситуации, когда большинство игроков переживают тяжелые времена? Как организован процесс, дающий на выходе положительный баланс удачных и неудачных решений? Какие факторы должны определять стратегии розничной компании? Об этом не так давно, на VIII международном саммите Retail Business Russia, коллегам-ритейлерам рассказал Лев Хасис, главный исполнительный директор X5 Retail Group. Сегодня мы приводим цитаты из его выступления.
О стратегии топ-менеджмента и владельцев
- Для любой коммерческой организации цели определяются, прежде всего, целями акционеров. Менеджмент X5 Retail Group полностью сориентирован на интересы долгосрочных акционеров, точнее - «Альфа-групп», которая владеет примерно 48% акций. Так вот ее позиция – «бизнес замечательный, перспективный; развиваться может достаточно быстро и еще довольно долго – нет никакого смысла выходить из этой инвестиции». К нам неоднократно обращались крупнейшие мировые ритейлеры, чтобы обсудить возможные сценарии продажи контрольного пакета акций компании, но все переговоры сводились к тому, что «Альфа-групп» в течение ближайших 5-15 лет выходить из бизнеса не планирует. X5 Retail Group – лидер рынка, она продолжает расти с достаточно высокой скоростью, сохраняя свою эффективность. При этом она имеет всего 4% от российского рынка, в то время как в европейских странах есть компании, которые имеют долю рынка 20-40%.
В прошлом году мы достигли размера выручки 300 млрд долларов, следующий предел, поставленный перед менеджментом, – 320 млрд, и все обсуждают, сколько времени нам понадобится, чтобы достигнуть этой вехи. Не так много отраслей, других бизнесов, в которые наши акционеры, продав свои акции, могли бы вложить деньги и получить такой же возвратный капитал и такой же уровень комфорта и риска.
Об ассортиментной политике
- Примерно в конце прошлого года мы концептуально изменили нашу ассортиментную политику, сократив количество товарных позиций почти вдвое. Если кратко, ее идея – «меньше брендов - больше выбор». В России после глобального дефицита в начале 1990-х так сложилось, что многие производители ринулись в одни и те же ниши. И теперь заходишь в магазин и видишь 25 разных тетрапаковских упаковок апельсинового сока, примерно одинаковых на вкус, примерно по одной цене. С нашей точки зрения, это иллюзия выбора. Когда представлено столько брендов одного товара, они занимают много места, и нет возможности выставить какие-то другие товары. Мы считаем, что в зависимости от категории товаров, от формата нашего магазина количество брендов в категории может колебаться от 1 до 4-5, в некоторых алкогольных категориях - чуть больше. Но за это, в качестве компенсации, покупателю мы должны предложить более низкие цены, и на освободившемся месте представить какие-то другие товары. Если говорить о соках, то, возможно, - другие вкусовые композиции. Недавно я в очередной раз смотрел, как работает ритейл в США: ни в одной категории не представлены более 3-4 видов, даже в водке.
О конкурентах
- Мы существуем не в безвоздушном пространстве, и, конечно, наблюдаем за тем, как работают наши конкуренты. Если в формате «дискаунтер» мы считаем себя лидерами (на сегодняшний день там продаем товары по практически самым низким на рынке ценам), то в формате «гипермаркет» мы новички («Карусель» мы приобрели только летом прошлого года) и находимся еще в «юношеском» состоянии. Нам хочется, как и всем молодым, быстрее стать лучше конкурентов. Но это не очень просто, потому что наши конкуренты (иностранные компании) работают в этих форматах десятилетиями. Недавно мы сравнивали наши компактные гипермаркеты (до 4000 кв. м) по эффективности и привлекательности для покупателя с другими компактными гипермаркетами, типа «Ашан». По всем параметрам - по трафику, среднему чеку и т.д. - мы не уступаем. Сейчас боремся за то, чтобы и большие гипермаркеты (площадью 7-10 тыс. кв. м) преодолели расстояние, которое их отделяет от лучших примеров, на сегодняшний день существующих на рынке.
Если говорить о компаниях, не присутствующих в РФ, которые заставляют нас обратить на себя внимание, то в Европе это испанская сеть Mercadona – для формата дискаунтера и супермаркета там есть много, чему можно поучиться. В Северной Америке – конечно, Wolmart, а еще - канадский «Глобус» и канадский «Метро» - они интересно работают с частными марками.
Учиться у конкурентов не зазорно, наоборот, это одно из наших корпоративных правил.
О недвижимости
- В связи с кризисом сегодня на рынке есть огромное предложение объектов недвижимости. И встает выбор: дешево приобрести помещение в собственность или на те же деньги арендовать 10 помещений? На сегодняшний день мы выбираем второй путь, потому что нам пока трудно сказать, достиг ли рынок недвижимости дна или стоимость коммерческих площадей еще будет снижаться. Мы полагаем, что не может в стране с такой макроэкономической ситуацией как в России недвижимость стоить столько же, сколько в ведущих экономиках мира.
О частных марках
- Private label (частные марки) - это продукция, которая производится различными производителями под брендами, которые принадлежат сети. Мы уже достигли в этом каких-то успехов, но считаем их скромными: у нас около 6% продаж занимают частные марки. Кстати, рассматриваемый сейчас Госдумой «Закон о торговле» дает огромный стимул всему ритейлу больше внимания уделять частным маркам. И мы ставим перед собой цель в течение ближайших 2-3 лет довести долю private label в продажах примерно до 25%. Это значит, что мы будем должны ввести в ассортимент несколько тысяч товарных позиций под нашими частными марками.
С учетом того, что ассортимент по брендам будет продолжать снижаться, борьба между ними за то, чтобы остаться в нашем ассортименте, безусловно, обострится. Но в целом мы не собираемся отказываться от брендов. Даже в дискаунтерах их доля будет заметная: в «Пятерочке» доля частных марок не превысит 50%.
Наши private label должны иметь внешний вид и потребительские характеристики не хуже, чем известные бренды производителей, должны стоить для покупателей ощутимо дешевле, принося нам несколько больший доход, чем продажа брендов. Недавно мы создали отдельную дирекцию по частным маркам. И кстати, это же подразделение занимается работой с так называемыми «эксклюзивными брендами». Мы провели уже много переговоров, в том числе с ведущими иностранными брендами, о том, чтобы какие-то отдельные элементы их ассортимента либо в течение какого-то времени, либо всегда продавались у нас на условиях эксклюзива. Это для нас позитивно, поскольку поможет нам отличаться от конкурентов.
О маркетинговой активности
- Маркетинг - важный элемент нашей стратегии. Мы тратили, тратим и будем тратить на это деньги. Знаем, что половину тратим напрасно. Если б знать какую, мы могли бы серьезно сэкономить. Но поскольку заранее это никогда не знаешь, объем наших маркетинговых расходов будет продолжать составлять 0,6-0,7% от нашей выручки. И мы будем придумывать новые нестандартные ходы, как в рамках программы лояльности «Перекрестка», которая в полной мере заработает, думаю, в следующем году.
Будем продолжать сотрудничество с Российским Футбольным союзом. Нам часто задают вопрос: «Почему футбол? Это же мужской вид спорта, а основные покупатели – женщины»? Мы подписали контракт о партнерстве с РФС 3 года назад, когда сборная России играла так, что ничейный результат в матче со сборной Канорских островов воспринимался как победа. В хоккее же (а мы рассматривали его как альтернативу), наоборот, и второе место - неудача. Кстати, российская футбольная сборная 3 года назад играла так плохо, и рейтинг у нее был такой низкий, что нам удалось подписать контракт на достаточно привлекательных условиях. Но главные факторы, почему мы выбрали футбол, – во-первых, то, что это самый популярный вид спорта; во-вторых, факт, что около 30% покупателей все-таки мужчины; в-третьих, общемировой тренд – женщины все больше интересуются футболом. Немаловажный момент - ко всем компаниям приходит власть с требованием (или мягкими просьбами) заниматься благотворительностью, поддерживать социальные проекты. Завязавшись с РФС, мы можем говорить, что поддерживаем российский спорт.
Футбол мы позиционируем как главную идею для наших дискаунтеров «Пятерочка». «Перекресток» связан с образованием (там действует программа «Перекресток – школам»). А «Карусель» у нас сейчас завязывается с программой Фонда Всемирной природы.
О планах
- Из новых бизнесов мы заинтересовались бизнесом лекарств: подписали партнерское соглашение с сетью аптек «А5» и планируем через пару лет ее выкупить и сделать своим четвертым форматом.
В следующем году предложим своим покупателям возможность покупать товары не только в физических магазинах, но и виртуальных, то есть в Интернете. Мы, скорей всего, в этом направлении будем сотрудничать с успешными социальными сетями. (На момент публикации материала стало известно, что Х5 заключила соглашение о создании совместного предприятия с владельцами Интернет-магазинов www.bolero.ru и www.003.ru. – прим. автора). Интернет-магазины актуальны для нас, например, в Санкт-Петербурге, где в случае принятия закона нам не разрешат открывать новые торговые точки, но благодаря электронной коммерции мы сможем продолжать наращивать свою рыночную долю.
Кроме того, мы готовим выпуск кредитных карт и в настоящее время выбираем партнера среди банков для реализации проекта под лозунгом: «Съешьте сегодня — заплатите завтра".
И еще. Мы и в дальнейшем будем производить слияния на территории РФ. Я имею ввиду и маленькие сделки, когда мы покупаем объекты у кого-то из наших франчайзи. Сейчас самое время развиваться.
Ситуация в топ-десятке России
Продукты питания относятся к товарам первой необходимости, поэтому, по мнению специалистов компании «Экспресс-Обзор», снижение спроса возможно лишь до определенных значений и возможностей для роста у сетей достаточно и в период кризиса. На текущий момент в России 5 крупнейших торговых сетей контролируют 11% рынка продуктовой розницы, а десять – 14, 5%.
На долю лидера, X5 Retail Group, по итогам 2008 года пришлось всего 3, 5% рынка продуктовой розницы, на долю «Ашана» - 2, 3% от общего оборота, «Магнита» - 2, 1%, Metro Group Russia» - 2%.
Значительно улучшила свои показатели компания «О’кей», сумевшая за 3 года подняться с десятого места в рейтинге ведущих продуктовых ритейлеров РФ до седьмого. На фоне быстро развивающихся сетей «О’кей», «Копейка» и «Лента», компания «Седьмой континент» потеряла четыре позиции: в 2006 году компания занимала 5-е место в рейтинге, а по итогам 2008 года – только 9-е.
Среди компаний, демонстрирующих наилучший показатель эффективности использования торговых площадей, последние 3 года выделяется компания «Ашан», 1 кв. м которой приносит компании 400 тыс. рублей в год. Меньше всего выручки среди десяти крупнейших продуктовых ритейлеров приносит квадратный метр одного из лидеров продуктового рынка – сети «Магнит». Основная причина этого - слабая представленность магазинов этого ритейлера в высокодоходных городах.
После двухлетнего лидерства сеть «Магнит» по количеству торговых площадей в 2008 году уступила 1-е место X5 Retail Group. Неизменными остаются уже третий год подряд 3-е место Metro Group Russia, 4-е место компании «Ашан» и 10-е место ГК «Виктория».
Наибольшая выручка на один магазин среди 10-ти лидеров продуктового ритейла уже 3 года наблюдается у компании «Ашан». Metro Group Russia занямает вторую позицию, а сеть гипермаркетов «Лента» - третью. Интересно отметить, что выручка на один гипермаркет «Ашана» в 2 раза превышает данные ближайшего конкурента - «Метро».
Самой динамичной компанией по показателю прироста количества магазинов в 2006-2008 гг. стала ГК «О’кей», количество магазинов которой увеличилось почти в 3 раза. В абсолютном выражении больше всего (почти на 400 магазинов), выросла сеть «Магнит». Всего по России на 10 ведущих ритейлеров приходится более 5000 магазинов.
Торговое оборудование, 15.11.2009
